貿易摩擦下的區域經(jīng)濟風(fēng)險可控 產(chǎn)業(yè)升級提上日程

　　貿易摩擦下的企業(yè)
 

　　中美貿易摩擦逐步升級，對中國個(gè)別行業(yè)和地區影響較大，但綜合來(lái)看，風(fēng)險總體可控。21世紀經(jīng)濟報道獲得華東兩個(gè)地級市金融監管部門(mén)針對貿易戰對地方經(jīng)濟影響的調查報告，報告顯示，三輪共2500億美元的加征關(guān)稅清單后，雖然導致部分企業(yè)訂單減少、市場(chǎng)拓展難度加大、投資布局受限，但對兩市開(kāi)放型經(jīng)濟短期內影響不大，部分有知識產(chǎn)權、技術(shù)含量高的企業(yè)仍具有較強話(huà)語(yǔ)權。地方金融監管部門(mén)建議，各部門(mén)應該出臺政策，鼓勵企業(yè)通過(guò)引進(jìn)技術(shù)和設備等方式，提高產(chǎn)品的技術(shù)含量，降低產(chǎn)品的可替代性，幫助企業(yè)獲取技術(shù)優(yōu)勢。技術(shù)優(yōu)勢能夠展現出企業(yè)的競爭力和抗風(fēng)險能力，振華重工就是一個(gè)典型的案例，其憑借及時(shí)和價(jià)格優(yōu)勢，“打贏(yíng)”貿易戰，成功從美國加征關(guān)稅清單中逃離。(張星)
 

　　導讀
 

　　地方金融監管部門(mén)建議，各部門(mén)應該出臺政策，鼓勵企業(yè)通過(guò)引進(jìn)技術(shù)和設備等方式，提高產(chǎn)品的技術(shù)含量，降低產(chǎn)品的可替代性，幫助企業(yè)獲取技術(shù)優(yōu)勢，這樣可以鞏固現有市場(chǎng)，增強企業(yè)競爭力。
 

　　9月25日，*召開(kāi)新聞發(fā)布會(huì )，介紹并解讀《關(guān)于中美經(jīng)貿摩擦的事實(shí)與中方立場(chǎng)》白皮書(shū)，針對應對中美經(jīng)貿摩擦帶來(lái)的經(jīng)濟下行壓力問(wèn)題，國家發(fā)展改革委副主任連維良表示，中美經(jīng)貿摩擦對中國個(gè)別行業(yè)和地區影響較大，但綜合來(lái)看，風(fēng)險總體可控。
 

　　21世紀經(jīng)濟報道獲得華東兩個(gè)地級市金融監管部門(mén)針對貿易摩擦對地方經(jīng)濟影響的調查報告，從中可以管窺中美貿易摩擦對企業(yè)的影響如何。報告顯示，三輪共2500億美元的加征關(guān)稅清單后，雖然導致部分企業(yè)訂單減少、市場(chǎng)拓展難度加大、投資布局受限，但對兩市開(kāi)放型經(jīng)濟短期內影響不大，部分有知識產(chǎn)權、技術(shù)含量高的企業(yè)仍具有較強話(huà)語(yǔ)權。
 

　　需要說(shuō)明的是，兩地級市均位于華東一工業(yè)大省北部，在本文中以S市和H市代稱(chēng)，兩市今年上半年GDP總量在1000億元至2000億元的區間內，在該省13個(gè)地級市中位于中下游水平。
 

　　八成企業(yè)影響輕微
 

　　先來(lái)看S市的整體對美貿易格局。2018年1-7月，S市共222家企業(yè)開(kāi)展對美貿易，占全市外貿企業(yè)的35.4%，累計貿易額3.01億美元，占全市總額的14.6%。其中出口2.58億美元，占全市的19.8%，主要產(chǎn)品有塑膠制品、乳膠手套、家具、休閑用品、紡織服裝等;進(jìn)口0.44億美元，占全市的7.9%。主要產(chǎn)品有干堅果、生牛皮和乳清等。
 

　　短期來(lái)看，本次中美貿易摩擦對S市開(kāi)放型經(jīng)濟的影響主要呈現以下兩個(gè)方面特點(diǎn)：
 

　　一是涉及企業(yè)相對集中，呈現“二八”分化現象。三輪共2500億美元的加征關(guān)稅清單中，涉及S市1611家企業(yè)。其中，涉及金額100萬(wàn)美元以上的企業(yè)37家，占20%，但出口份額占涉及總額的80%，影響相對集中。
 

　　具體來(lái)說(shuō)，前兩輪已實(shí)施的500億美元加征關(guān)稅清單中涉及S市出口661.3萬(wàn)美元，涉及企業(yè)32家。除了一家新材料公司涉及265.8萬(wàn)美元，一家電子設備公司涉及146.9萬(wàn)美元，其余30家企業(yè)累計涉及248.6萬(wàn)美元。
 

　　在第三輪預實(shí)施的2000億美元加征關(guān)稅清單中，涉及企業(yè)130家，涉及金額1.39億美元，占全市出口總量的11%。其中6家企業(yè)累計涉及金額5753萬(wàn)美元，占涉及總額的41.7%;29家企業(yè)累計涉及金額6087萬(wàn)美元，占涉及總額的43.9%。
 

　　二是涉及行業(yè)范圍廣，整體強度偏弱。此次中美貿易摩擦涉及S市塑料制品、紡織服裝、木制品、機電產(chǎn)品、玻璃制品、食品醫藥、衣服產(chǎn)品加工等10余類(lèi)不同行業(yè)，其中涉及深、金額大的為塑料制品，涉及金額4700萬(wàn)美元，分別占全市涉及總金額和塑料制品總產(chǎn)值的32.4%和2.7%;木制品涉及出口額位居第二位，涉及金額2500萬(wàn)美元，以木質(zhì)家具為主，分別占全市涉及總金額和木材加工產(chǎn)值的17.24%和0.6%;紡織服裝位居第三，涉及金額1100萬(wàn)美元，分別占全市涉及總金額和紡織服裝總產(chǎn)值的7.58%和0.3%，且80%以上涉及金額來(lái)自2家制帽企業(yè)。其余行業(yè)平均涉及出口金額在400萬(wàn)美元左右。
 

　　S市調研結果顯示，有一批新材料、地板公司有知識產(chǎn)權、技術(shù)含量高，雖然關(guān)稅提高至25%，但因產(chǎn)品不可替代性強，企業(yè)通過(guò)提高價(jià)格、持續推出新品等有效手段，仍具有很強的話(huà)語(yǔ)權，產(chǎn)品在美國市場(chǎng)依舊。
 

　　此外，S市現有正常經(jīng)營(yíng)外資企業(yè)316戶(hù)，其中和美國有貿易往來(lái)企業(yè)44戶(hù)。這些美資項目大多為美籍華人投資，受到中美貿易摩擦影響較小。
 

　　但S市調研報告也坦言，貿易摩擦短期對出口影響較小，中期可能會(huì )逐級放大。美國作為S市主要出口市場(chǎng)，短期內，貿易摩擦對出口及主導產(chǎn)業(yè)的影響程度相對較輕，但*看可能會(huì )持續發(fā)酵。一方面訂單轉移會(huì )加快，企業(yè)在短時(shí)間內可能無(wú)法完全消化。同時(shí)，對美出口的木制品、服裝等企業(yè)反映，目前美國部分進(jìn)口商已經(jīng)逐步在醞釀中國制造的替代品，客戶(hù)已有向東南亞、印度等地轉移的趨勢。另一方面拓展新市場(chǎng)難度可能加大。如果當前2500億美元征稅清單全部落地實(shí)施，大部分波及企業(yè)勢必會(huì )加快開(kāi)拓新市場(chǎng)，可能會(huì )造成企業(yè)壓價(jià)拼搶訂單，導致企業(yè)整體利潤率的下降。
 

　　單體企業(yè)抗風(fēng)險能力稍弱
 

　　H市的調查報告涉及轄內8家對美出口企業(yè)，主要從事日用品、服裝、紡織、家具和鋼制品制造業(yè)，全部為民營(yíng)或者港澳臺投資的生產(chǎn)型企業(yè)。
 

　　與S市的報告類(lèi)似，H市報告顯示，有技術(shù)優(yōu)勢的企業(yè)幾乎不受影響。比如轄內某電子制造有限公司主要產(chǎn)品為噴霧器頭，對美出口約占企業(yè)出口總額的50%，為前期500億美元加征關(guān)稅清單中的產(chǎn)品，2017年涉稅產(chǎn)品出口總額為360.95萬(wàn)美元。但由于該企業(yè)使用以色列公司的相關(guān)技術(shù)和模具，相關(guān)模具制造工藝難度大、成本高，技術(shù)優(yōu)勢明顯，其產(chǎn)品在市場(chǎng)上具有不可替代性，目前美國客戶(hù)已經(jīng)同意承擔加征的關(guān)稅，并且不會(huì )減少訂單，企業(yè)預計2018年下半年和2019年對美出口不會(huì )出現下降，利潤也不受影響。
 

　　報告稱(chēng)，較之單體企業(yè)，集團下屬子公司抵抗風(fēng)險能力較強，比如轄內某家具生產(chǎn)商主要生產(chǎn)皮沙發(fā)，2017年對美出口占其總出口的95.56%，其產(chǎn)品主要銷(xiāo)往美國，但企業(yè)訂單全部由新加坡的關(guān)聯(lián)公司負責簽訂，具有較強的議價(jià)能力，能夠通過(guò)轉移關(guān)稅和集團公司內部調動(dòng)產(chǎn)能的方式減少征稅對企業(yè)產(chǎn)生的沖擊，目前企業(yè)預測受貿易摩擦影響，對美出口可能會(huì )下降15%左右，但是對企業(yè)的總體經(jīng)營(yíng)影響有限。
 

　　而訂單變化的主要決定因素是美國買(mǎi)家的承壓能力。報告顯示，公司對加稅的承壓能力較強，更看重出口方的綜合實(shí)力，出口訂單相對穩定，而中小美商不愿承擔加稅帶來(lái)的成本壓力，另尋合作伙伴。比如，轄內一家制帽企業(yè)的合作伙伴中有阿迪達斯等大型運動(dòng)用品企業(yè)，這些對產(chǎn)品質(zhì)量要求較高，基于*的合作關(guān)系和企業(yè)良好的產(chǎn)品質(zhì)量愿意接受較高的關(guān)稅。
 

　　較為困難的是單體加工企業(yè)。調查發(fā)現，轄內一家廚房家具生產(chǎn)商2017年出口總額3547萬(wàn)美元，對美出口總額為3132萬(wàn)美元，占全部出口的88.30%，受本次2000億美元征稅政策的影響，美國客戶(hù)訂單已經(jīng)停止，企業(yè)預計今年11月份后對美出口將出現大幅下降，企業(yè)出口將會(huì )下跌50%以上。但好在這家公司及時(shí)調轉方向，通過(guò)個(gè)性化設計的方式，將產(chǎn)品和廚房家裝設計結合，實(shí)現國內銷(xiāo)售。
 

　　破題之道
 

　　一位地方金融監管人士對21世紀經(jīng)濟報道記者表示，中國經(jīng)濟韌性較強，美國加征關(guān)稅影響的主要是低級產(chǎn)品出口，對地方GDP總體而言影響不大，但是可能對地方就業(yè)有所影響，可能會(huì )造成工人收入暫時(shí)下降。此外，受到影響較多的是從美國進(jìn)口技術(shù)的合作中方商家。
 

　　H市調研報告建議稱(chēng)，企業(yè)應當開(kāi)拓國內市場(chǎng)，加快市場(chǎng)轉型，填補美國客戶(hù)離場(chǎng)造成的損失。此外，應調整產(chǎn)業(yè)布局，規避“原產(chǎn)地”關(guān)稅負累。
 

　　從政策上，H市金融監管部門(mén)建議，各部門(mén)應該出臺政策，鼓勵企業(yè)通過(guò)引進(jìn)技術(shù)和設備等方式，提高產(chǎn)品的技術(shù)含量，降低產(chǎn)品的可替代性，幫助企業(yè)獲取技術(shù)優(yōu)勢，這樣可以鞏固現有市場(chǎng)，增強企業(yè)競爭力。對于部分技術(shù)含量較低的勞動(dòng)密集型企業(yè)，利潤空間較小，建議外匯局聯(lián)合商務(wù)、稅務(wù)和海關(guān)等多部門(mén)，繼續出臺相關(guān)便利化政策措施，實(shí)現貿易便利化，推進(jìn)減稅降費措施，降低企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)成本，對沖貿易摩擦帶來(lái)的影響。
 

　　*研究院市場(chǎng)研究所副所長(cháng)白明對21世紀經(jīng)濟報道記者表示，中小企業(yè)一方面可以在政府支持下參與“一帶一路”建設，開(kāi)拓沿線(xiàn)國家市場(chǎng)，實(shí)現產(chǎn)品銷(xiāo)售地區多元化，一方面在進(jìn)入新興市場(chǎng)時(shí)，擴大出口信用保險覆蓋范圍，降低企業(yè)風(fēng)險。